Comprendre l’assurance-vie : un pilier de l’investissement patrimonial
L’assurance-vie est l’un des supports d’investissement préférés des Français. Souple, fiscalement avantageuse et adaptée à de nombreux profils, elle est autant un outil d’épargne qu’un levier de transmission. Voici ce qu’il faut en comprendre.
🧩 Qu’est-ce que l’assurance-vie ?
L’assurance-vie est un contrat souscrit auprès d’un assureur, dans lequel vous pouvez verser de l’argent à votre rythme. À votre décès ou en cas de retrait, le capital (ou la rente) est versé à vous-même ou aux bénéficiaires que vous avez choisis.
🏦 Les supports d’investissement disponibles
Fonds en euros : capital garanti, rendement faible mais sécurisé.
Unités de compte (UC) : actions, obligations, SCPI, OPCVM… rendement potentiellement plus élevé, sans garantie de capital.
Un bon contrat permet d’équilibrer les deux selon votre profil de risque.
📈 Avantages de l’assurance-vie
Fiscalité allégée sur les gains après 8 ans : abattement annuel de 4 600 € (célibataire) ou 9 200 € (couple).
Souplesse : versements libres, rachat possible à tout moment.
Liberté de désignation des bénéficiaires.
Transmission du patrimoine facilitée (voir ci-dessous).
💡Focus : transmission optimisée avec l’assurance-vie
L’assurance-vie est un outil puissant de transmission de patrimoine :
✅ Les primes versées avant les 70 ans du souscripteur bénéficient d’un abattement de 152 500 € par bénéficiaire (article 990 I du CGI).
✅ Au-delà de cette somme, taxation forfaitaire de 20 % jusqu’à 700 000 €, puis 31,25 %.
✅ Après 70 ans, un abattement global de 30 500 € s’applique, mais les gains restent exonérés.
👉 Un même contrat peut donc permettre de transmettre plusieurs centaines de milliers d’euros avec une fiscalité réduite, voire nulle.
⚠️ Inconvénients à connaître
Frais parfois élevés : entrée, gestion, arbitrages.
Rendements déclinants des fonds en euros.
Complexité de certains contrats multisupports.
Risque de mauvaise clause bénéficiaire : nécessite un bon conseil.
🎯 À qui s’adresse l’assurance-vie ?
Les épargnants prudents (fonds euros)
Les profils dynamiques (unités de compte)
Les familles souhaitant anticiper une transmission optimisée
Conclusion
Outil patrimonial par excellence, l’assurance-vie permet à la fois de préparer l’avenir, d’épargner, d’investir, et de transmettre dans un cadre fiscal très favorable. Mais encore faut-il bien choisir son contrat… et l’utiliser intelligemment.
La Série Complète
Retrouvez les autres articles de la série « Les supports d’investissement ».
Episode 01 : Pourquoi investir?
Episode 02 : Le compte-titre
Episode 03: Le PEA
Episode 04: L’Assurance-Vie
